FOMO(Fear Of Missing Out)는 남들이 하는 좋은 경험이나 기회에서 나만 소외될까 봐 느끼는 불안과 두려움을 뜻합니다. 주가, 특히 반도체 주식이 많이 올랐습니다. 진료실에 환자를 보시는 많은 선생님들은 큰 돈을 벌었다는 주변 이야기에 부러움과 함께 소외감을 느끼고 있습니다.
이번 글에서는 최근의 금융시장을 정리하고 FOMO를 극복하는 금융상품들을 소개하려 합니다.
지난 1년간 증권을 포함하여 자산시장은 엄청난 변화를 보였습니다. 분명한 사실은 이번 정권에서는 부동산관련 자산이나 투자에 대해서는 적대적인 입장인 반면 주식투자에 대해서는 매우 우호적인 정책을 내놓고 있다는 점입니다.
금융시장 기본 점검
금리
5월 말 한국은행 금융통화위원회는 기준금리를 2.5%로 동결하였습니다.
그러나 올해 안에 기준금리를 인상하겠다는 의견을 명확하게 밝혔습니다. 올 연말 기준금리는 3.0~3.25%까지 상승할 것으로 전망합니다.
기준금리가 오르면
1) 대출받은 경우 일부라도 상환하여 이자부담을 줄이거나, 변동금리 대출이었다면 고정금리로 바꾸는 것을 고려해야 합니다.
㈜도체오는 7월1일자로 부동산매입 대출을 대환하기 위해 4대 은행으로부터 대출금리를 네고중에 있으며 필요하신 주주분들께는 자료를 공유하겠습니다.
2) 채권이나 예적금을 투자하신 분들은 비중을 줄이고 단기 상품으로 운용하여 금리 상승에 따른 혜택을 누릴 수 있게 준비하셔야 합니다.
3) 부동산 매매는 대출과 연동되는 경우가 많기 때문에 정부 정책에 더해 부동산 거래가 침체될 가능성이 높아졌습니다.
환율
올 금융회사들이 전망하는 미국달러 환율은 1,420~1,520원 입니다. 요즘은 1,500원 내외인데요,
반도체 수출 호조 등에 힘입어 막대한 달러유입 요인이 있음에도 불구하고 원화약세를 보이는 점은 앞으로도 환율이 쉽게 떨어지기 어렵다는 의미로 해석되며 기회가 될 때 달러 자산을 확충하는 것을 고려해 봐야 합니다.
주가지수
우리나라 주식시세를 대표하는 코스피지수는 1년전 2,500선에서 현재 8,600까지 거의 3-4배가 올랐습니다.
증권, 그 중에서도 삼성전자와 하이닉스로 대표되는 반도체주식을 가진 분들은 대박을 쳤습니다. 올 연말에는 코스피 12,000까지 전망하는 기관이 있지만 단기간의 급등으로 큰 폭의 조정을 예상하는 분들도 적지 않습니다. 그러나 장기적으로는 우상향이 예상되므로 조정이 왔을 때 분할매수를 권고하는 분위기입니다.
FOMO를 극복하는 금융상품
3월 말로 은퇴하면서 주식 직접투자는 그만두었습니다. 투자성적이 썩 좋지도 않았지만 하루종일 주식시황을 들여다보기 싫었습니다. 또한 주식투자는 개인이 전문투자자들을 이기기 어렵다고 판단했습니다.
랩어카운트(Wrap account)
랩어카운트는 증권사가 고객이 원하는 대로 포트폴리오 구성하고 종목 선정, 매매 결정까지 일괄 처리해 주는 ‘자산 종합 관리 계좌’를 의미합니다. 주식 중 미국 또는 국내주식을 고를 수 있고 반반 투자를 결정할 수도 있습니다. 채권이나 공모주투자 등 투자상품을 고르면 증권사 또는 PB가 주식이나 상품을 사고 팔면서 운용을 합니다. 이 랩 상품들은 과거 이용하던 펀드와는 차이가 있습니다.
수수료는 랩 상품마다 다릅니다. 제가 가입한 상품의 예를 들면, 랩 일임수수료(연 1%)가 있고 목표수익률을 초과했을 때 일부를 성과보수로 가져갑니다(연 8% 이상 수익에 대해 20%의 성과보수).
랩 상품 안에서 주식 매매수수료가 없으므로 잦은 매매로 인한 비용은 걱정할 필요가 없으며 국내주식 매매에 따른 차익은 비과세 입니다.
지난 3월말 은퇴후에 은행과 증권사에서 금융자산 조정을 하면서 랩어카운트 계좌를 여럿 설정하였습니다. 국내주식 전용 랩과 과 국내와 미국주식을 반반 투자하는 랩상품을 하나증권 PB에게 의뢰하였습니다. 하나증권 앱에서 랩 상품마다 실시간 투자한 주식을 확인할 수 있으며 투자 수익률도 알 수 있습니다.
또한 달러베이스로 미국주식에 투자하는 토러스자산운영 랩 상품도 편입하였습니다.
패밀리 오피스(Family office)
랩 상품은 거의 모든 증권사에서 취급하고 있습니다. 저는 하나증권과 한국투자증권의 랩 상품들을 검토하였는데요.
랩상품은 상품에 따라 3천만~5천만원 이상일 경우 가입이 가능합니다.
하나증권 THE센터필드W는 패밀리오피스를 추구합니다. 가족의 자산을 관리한다는 개념인데요. 랩상품을 가입할 때 상품당 5억이상으로 허들은 높지만 가족 구성원당 3천만원 이상이면 같은 랩에 투자할 수 있습니다. 자산이 많지 않은 자녀에게 랩상품에 투자할 수 있는 기회를 준 것이지요.
또한 하나증권을 이용할 경우 증권사의 수수료중 30%를 가톨릭의대 총동문회 장학재단에 기부해주는 서비스도 있으니 꼭 신청해주시기 바랍니다.
ELB
증시가 최고가를 경신하고 있지만 이례적으로 공포지수도 매우 높습니다. 즉 변동성이 매우 크다는 의미입니다.
이렇게 변동성이 클 때는 ELB(주가연계채권)도 유력한 투자상품이 될 수 있습니다.
최근 내과연구재단에서 가입한 원금보장 ELB상품을 예를 들어 설명하겠습니다.
지난 4월 28일 하나증권에서 가입한 이 상품의 의미는 삼성전자와 SK하이닉스 주가(가입당시 기준가 222,000/1,300,000)의 80% 이상이면 매월 0.8775%(연 10.53%)를 지급하는데 가입 6개월뒤 주가가 기준가보다 95%를 넘으면 상환한다는 의미입니다. 변동성이 심한 요즘 원금보장이 되면서 연 10% 수익을 받는 ELB 상품이 꾸준히 상품이 나오고 있습니다.
Dr. OZrap #319
글쓴이 : 장창훈
